Управление рисками - это набор правил для ограничения потенциальных рисков при инвестировании. Без хорошего управления рисками очень сложно добиться долгосрочного успеха на финансовых рынках.
Управление рисками также является кульминацией инвестиционной стратегии, которую каждый инвестор должен построить для себя. Без него часто оказывается, что одних технических аспектов стратегии недостаточно, чтобы заработать на валютном рынке.
Примером такой ситуации может быть инвестор, у которого уже есть стратегия (скажем, основанная на теории волн Эллиотта с использованием геометрии рынка), но не добавившего к ней принципов управления рисками. Таким образом, такой человек будет открывать транзакции переменного размера, не будет подсчитывать, сколько денег может быть потеряно в одной транзакции, будет игнорировать так называемые соотношение риска и прибыли.
Давайте попробуем посмотреть, какие элементы включены в широко понимаемое управление рисками на рынке форекс.
Размер позиции
Размер позиции указывает, какую часть капитала мы можем выделить на одну транзакцию.
Например, мы можем решить, что в одной транзакции мы не инвестируем более 10% капитала, накопленного на инвестиционном счете.
Предполагается, что верхний предел обязательства по капиталу в одной транзакции составляет 20%.
Управление рисками
Управление рисками сводится к определению размера стоп-лосса. Эта сумма означает, какая часть капитала, накопленного на счете, может быть потеряна за одну транзакцию.
Предполагается, что эта величина не должна превышать 2% от капитала.
Соотношение прибыли и риска
Это отношение, измеряемое как размер ордера Take Profit к Stop Loss, то есть во сколько раз размер потенциальной прибыли превышает наш потенциальный убыток.
Считается, что вы не должны инвестировать с соотношением риска и прибыли менее 2:1.
Некоторые примеры того, как вы можете снизить риск:
- Открывайте меньшие позиции и уменьшайте объем торгов в случае убытков.
- Избегайте определенных часов во время торгов, например, из-за опубликованных макроэкономических данных или из-за низкой ликвидности (азиатская сессия).
- Закрепите каждую открытую позицию стоп-лоссом.
Это основные советы.
Риск по позиции
Важно контролировать возможные убытки и открывать позиции, соответствующие вашему капиталу, чтобы избежать больших колебаний баланса вашего счета. Многие аналитики рекомендуют не рисковать более 1-2% от баланса вашего счета за транзакцию. Это дает вам больше шансов остаться на рынке в долгосрочной перспективе.
Например, если у вас на счету 1000 долларов, и вы рискуете 1% в сделках, максимальный убыток, который вы должны понести, составит 10 долларов. Риск в размере 1% баланса вашего счета на сделку означает, что вы можете совершить ошибку 100 раз, прежде чем потеряете большую часть своего инвестиционного баланса.
Каждый инвестор должен самостоятельно определить свой аппетит к риску и то, как выбрать размер позиции, с учетом своей стратегии, средств на инвестиционном счете, других доступных средств и других вложений.
Кредитное плечо
Одним из преимуществ рынка Forex является то, что вы можете воспользоваться значительным кредитным плечом. Чем выше кредитное плечо, тем больше позиций вы можете открыть на своем счете. Это может привести к быстрой и высокой прибыли, но также и к убыткам.
Например, если у вас есть счет на 1000 долларов и кредитное плечо 1:100, вы можете открыть позицию на 100 000 долларов. В этом случае движение на 1 пункт принесет прибыль / убыток в размере 10 долларов, а движение на 50 пунктов приведет к прибыли / убытку в размере 500 долларов США. В некоторых случаях вы можете потерять даже больше, чем ваши депонированные средства, например, если рынок открывается после выходных с гэпом, или на рынке происходит резкое движение после публикации макроэкономических данных.
Использование более низкого кредитного плеча значительно снижает риск.
Stop Loss
Стоп-ордера и лимитные ордера являются важной частью управления рисками. Ордера Stop Loss используются для ограничения убытков по позиции или для хеджирования прибыли. Опытные инвесторы всегда используют стоп-лоссы, потому что они ограничивают убытки и используют оставшийся капитал для открытия новых позиций, благодаря чему они могут получать прибыль.
